Ⅰ。マクロ環境と通常リスク
区分 | 主な内容 | 示唆 |
|---|---|---|
| グローバルマッチ | 製造業回復・環境にやさしい産業拡大 | 電気自動車・新再生需要で銅輸入増加 |
| 原材料価格 | LME銅トンあたり9,800→10,200 USDレベル | 高価安定税、原価負担要因 |
| 為替レート・物流費 | 為替レートの上昇・運送費の緩和 | 短期費用負担制限 |
| ESG・炭素規制 | 銅製錬エネルギーやや炭素集約的 | 低炭素・リサイクル銅選好強化 |
銅は電気・電子および環境にやさしい産業の「核心金属」で、炭素中立時代の戦略資源として浮上。
Ⅱ。輸入品目の現状と特性評価
アイテム | 内容 |
|---|---|
| HSコード | 74 (Copper and articles thereof) |
| 主な詳細分類 | 7402(精錬銅及び合金)、7408(電線)、7411(パイプ)、7418(その他製品) |
| 2024年の輸入規模 | 約123億USD（+5.8％） |
| 主な需要先 | 電気電子(45%)、自動車及び戦場(25%)、建設(15%)、機械・造船(10%)、その他(5%) |
| 構造 | 精製銅→加工材→電線及び部品輸入順に連結 |
電気自動車・二次電池・新再生エネルギー設備の急成長が銅輸入拡大を主導。
Ⅲ。主要輸入国とサプライチェーンの特性
ランク | 輸入国 | 比重（％） | 特徴とリスク |
|---|---|---|---|
| 1 | チリ | 29.6 | 世界最大の鉱山供給源、高品質の精製銅 |
| 2 | 日本 | 20.4 | 高純度銅板・電線用素材 |
| 3 | 中国 | 16.7 | 半製品および加工材料 |
| 4 | インドネシア | 9.8 | 製錬能力拡大、新規供給先浮上 |
| 5 | ベトナム | 7.1 | 電線・加工材 |
| 6 | ペルー | 5.8 | 鉱山および精製供給 |
| 7 | アメリカ | 4.2 | 高級合金・産業素材 |
| その他 | 6.4 | カナダなど多国籍供給 |
上位５カ国比重約８３．６％、南米－日本－東南アジアの３軸サプライチェーンで構成。
リスク：チリ鉱山ストライキ・環境規制、中国内需消費急増→輸出減少の可能性。
Ⅳ。国別の輸入割合
国 | 輸入割合（％） | Δ比重（前分岐） | 特徴 |
|---|---|---|---|
| チリ | 29.6 | ▼0.5 | 鉱山ストライキの影響 |
| 日本 | 20.4 | ▲0.6 | 電線・高純度板中心 |
| 中国 | 16.7 | ▼0.4 | 収穫の影響 |
| インドネシア | 9.8 | ▲0.4 | 新規精錬所の供給 |
| ベトナム | 7.1 | ▲0.2 | 加工材の輸入増加 |
| ペルー | 5.8 | = | 安定した鉱山供給 |
| アメリカ | 4.2 | = | 特殊合金・部品 |
| その他 | 6.4 | ▼0.3 | 多様化進行中 |
日本・東南アジア比重上昇、南米鉱山リスク緩和努力並行。
Ⅴ。輸入量と供給安定性
区分 | 2023 Q3 | 2024 Q3 | 増減(%) | 特徴 |
|---|---|---|---|---|
| 精製・非加工銅 | 2.31 Mt | 2.48 Mt | +7.4 | 産業回復と電力需要 |
| 加工材（板・棒・管） | 0.89 Mt | 0.95 Mt | +6.7 | 電線・自動車素材 |
| 電線とケーブル | 0.46 Mt | 0.49 Mt | +6.5 | EV・インフラ拡大 |
| 銅スクラップ（リサイクル） | 0.53 Mt | 0.56 Mt | +5.7 | 循環経済・炭素削減型需要 |
精製銅+加工材輸入双頭成長、特に電線用需要拡大がはっきり。
Ⅵ。単価と価格動向
アイテム | 2024 Q1 (USD/t) | 2024 Q2 | 2024 Q3 | QoQ Δ(%) |
|---|---|---|---|---|
| タブレット銅 | 9430 | 9780 | 10120 | +3.5 |
| 電線溶板材 | 10960 | 11180 | 11350 | +1.5 |
| 合金・灌流 | 9 840 | 9970 | 10100 | +1.3 |
| スクラップ(リサイクル) | 6420 | 6 600 | 6780 | +2.7 |
電力比・炭素税要因で全体単価緩やかな上昇。
Ⅶ。季節のパターン
分岐 | 特徴 | ボラティリティ（0–1） |
|---|---|---|
| Q1 | 在庫調整機 | 0.45 |
| Q2 | 製造・輸出拡大機 | 0.60 |
| Q3 | 電力・建設ピーク | 0.74 |
| Q4 | 納期調整・備蓄機 | 0.57 |
Ⅷ。関税・非関税障壁及び代替産業
アイテム | 内容 |
|---|---|
| 関税 | ほとんどFTA無関税の適用、スクラップのいくつかの例外 |
| 非関税 | 環境・鉱山倫理基準要求（ESG Certification） |
| 国内代替 | LS MnM、高麗亜鉛など国内精錬能力拡大 |
| 課題 | 低炭素製錬技術、循環・リサイクルシステムの強化 |
Ⅸ。 ESG・Net Zero関連図
指標 | 評価 | 解釈 |
|---|---|---|
| 炭素排出の影響 | 賞 | 製錬電力消費高 |
| ESGリスク | 中 | 一部南米鉱山環境紛争 |
| ネットゼロの貢献 | 賞 | 電気自動車・再生エネルギー必須素材 |
| 循環経済 | 賞 | スクラップの輸入・リサイクル拡大活発 |
Ⅹ。国別リスク指数
輸入国 | ポリシー（0–1） | 物流（0–1） | Trust Index |
|---|---|---|---|
| チリ | 0.32 | 0.30 | 0.78 |
| 日本 | 0.22 | 0.24 | 0.84 |
| 中国 | 0.36 | 0.35 | 0.70 |
| インドネシア | 0.28 | 0.30 | 0.76 |
| ベトナム | 0.30 | 0.31 | 0.75 |
| ペルー | 0.33 | 0.32 | 0.77 |
| アメリカ | 0.25 | 0.28 | 0.81 |
平均 Trust Index ≈ 0.77(良好) – 日本・南米供給線安定、中国リスク存在。
Ⅺ。主なバイヤーと産業接続
産業 | 主要企業 | 輸入品目 | 特徴 |
|---|---|---|---|
| 電気電子 | サムスン電子・LG電子 | 高純度銅板・ケーブル | 半導体・電場用 |
| 電気自動車・バッテリー | 現代車・LGES・SKオン | 電線・バスバー・集電体 | 輸入比重高 |
| 建設・造船 | ヒュンダイENG・サムスン重工業 | 灌流・板材 | プラント用 |
| 電力設備 | 韓電・暁星重工業 | ケーブル・トランススコア | 安定収入の維持 |
Ⅻ。 AI貿易指数＆3ヶ月予測
指標 | 現在(2025 Q3) | 前分岐コントラスト（Δ％） | 解釈 |
|---|---|---|---|
| ΔImport | +5.6% | ▲0.8 | 電気自動車・電力需要拡大 |
| ΔPrice | +3.1% | ▲0.6 | LME相場の上昇の影響 |
| ΔCountryShare | +0.4% | ▲0.2 | 日本・インドネシアの割合増加 |
| Trust Index | 0.77 | = | 安定したサプライチェーン |
| Forecast (3M) | +6.0% | ▲ | 再生可能・電力網投資継続 |
要約： HS 74の収入は堅調な上昇面である。
電気自動車・再生エネルギー設備の拡大が銅輸入の核心動力であり、南米＋日本＋東南アジアの３軸サプライチェーンが安定的。
ⅩⅢ。政策提言と制度改善ロードマップ
区分 | 提案 | 期待効果 |
|---|---|---|
| 1 | 低炭素・リサイクル銅認証制度の導入 | CBAM・ESG対応強化 |
| 2 | 銅スクラップ回収・精製インフラ拡大 | 輸入依存度の緩和 |
| 3 | LME・AI価格連動調達システム構築 | コスト安定化 |
| 4 | 南米鉱山供給船協力MOU締結 | リスク分散 |
| 5 | 電気自動車・エネルギー用銅素材R&D支援 | 産業高付加価値化促進 |
ⅩⅣ。総合結論
HS 74 (Copper and Articles Thereof) Imports Trade Index – 2025 Q3
ΔImport +5.6% , ΔPrice +3.1% , Trust 0.77 , Forecast (3M) +6.0%
→ 電気自動車・電力・新再生インフラの拡大で持続的輸入成長
率、戦略。
