1) Định nghĩa ngành
Ngành công nghiệp thiết bị kiểm tra/đo lường bán dẫn/màn hình (Thiết bị đo lường và kiểm tra)
không sản xuất ra sản phẩm cuối cùng, nhưng là một ngành công nghiệp cơ sở hạ tầng quan trọng quyết định năng suất quy trình, tỷ lệ lỗi và độ ổn định của dây chuyền sản xuất .
Ngành ESG của lĩnh vực này không phải là "ngành có tác động môi trường lớn" như ngành sản xuất nói chung.
- Lỗi chất lượng/độ tin cậy → gián đoạn quy trình của khách hàng → tổn thất quy mô lớn/rủi ro hợp đồng
- Thống nhất chuỗi cung ứng và kiểm soát xuất khẩu → Được đánh giá như một hệ thống quản lý rủi ro tài chính
liên quan trực tiếp đến sự biến động doanh số.
Đối với các nhà đầu tư Hoa Kỳ, ESG trong ngành này
tóm lại là câu hỏi: “Một tai nạn, sự cố hoặc gián đoạn hoạt động tại công ty cung cấp thiết bị này có thể gây ra thiệt hại đến mức nào cho nhà máy sản xuất của khách hàng chúng ta?”
2) Mục đích của điều khoản
Báo cáo này là tài liệu thuyết phục về ESG ở cấp độ ngành toàn cầu , nhằm mục đích
① trình bày các thực tiễn đánh giá ESG của ngành thiết bị bán dẫn Hoa Kỳ như một cơ sở tham khảo, ② phân tích vị trí hiện tại và khoảng cách công bố thông tin
của ngành thiết bị kiểm tra và đo lường Hàn Quốc, và ③ khuyến khích các công ty niêm yết của Hàn Quốc chuẩn bị ESG ở “cấp độ Hoa Kỳ ” .
1) Môi trường (E) — “Rủi ro môi trường dựa trên quy trình”
Ngành công nghiệp này tập trung vào sản xuất và thử nghiệm thiết bị có độ chính xác cao hơn là các cơ sở sản xuất quy mô lớn.
- Sử dụng năng lượng cao
- Các loại khí và hóa chất đặc biệt
- Các quy trình trong phòng sạch
được lặp đi lặp lại.
Trong lĩnh vực này, các nhà đầu tư Hoa Kỳ ưu tiên "sự ổn định quy trình + tuân thủ quy định" hơn là bản thân carbon.
Nói cách khác, Phạm vi 1, 2 và 3 là điều kiện tiên quyết , chứ không phải là cốt lõi của việc đánh giá. (Thực tiễn của ISSB)
2) Xã hội (S) — “Rủi ro phụ thuộc vào lực lượng lao động tay nghề cao và khách hàng”
- Sự ra đi của các kỹ sư chủ chốt → sự suy giảm kỹ năng kỹ thuật
- Tập trung vào khách hàng (Fab) → Rủi ro khách hàng đơn lẻ
- Lỗi thiết bị → Gián đoạn sản xuất của khách hàng → Sụp đổ niềm tin
Do đó, nguồn nhân lực, chất lượng và niềm tin của khách hàng là những trục chính của ESG.
3) Cấu trúc quản trị (G) — “Cấu trúc kiểm soát chất lượng, quy định và sở hữu trí tuệ”
- Hệ thống ra quyết định và báo cáo trong trường hợp xảy ra sự cố chất lượng
- Kiểm soát xuất khẩu (EAR) và phản ứng trừng phạt
- Bảo vệ công nghệ, dữ liệu và sở hữu trí tuệ
Ba yếu tố này chính là khuôn khổ thực sự của ESG.
Các nhà đầu tư Mỹ nhìn nhận ngành công nghiệp này thông qua một khuôn khổ ba cấp độ .
1) ESG = “Hệ thống quản lý rủi ro về chất lượng và quy trình”
Trong ngành công nghiệp thiết bị bán dẫn của Hoa Kỳ,
- Lỗi thiết bị
- Lỗi lặp lại
- Sự cố ngừng hoạt động của nhà máy sản xuất của khách hàng
được phân loại là các vấn đề ESG .
Tức là, ESG là
Nó hoạt động dựa trên câu hỏi tài chính
: "Một vấn đề về chất lượng thiết bị của công ty này có thể gây ra thiệt hại bao nhiêu cho khách hàng của chúng ta?"
(Các hoạt động đầu tư trong ngành thiết bị bán dẫn của Hoa Kỳ hầu như được tham chiếu bởi các tiêu chuẩn chuyên ngành của SASB.)
2) Chuỗi cung ứng và kiểm soát xuất khẩu là những trục chính của ESG.
- Luật Kiểm soát Xuất khẩu của Hoa Kỳ (EAR)
- Sự phụ thuộc vào các quốc gia/khách hàng cụ thể
- Cấu trúc cung ứng duy nhất cho các thành phần cốt lõi
Các yếu tố này được đánh giá là rủi ro địa chính trị và pháp lý
, và các nhà đầu tư Hoa Kỳ coi chúng là các vấn đề quản trị (G) và quản lý rủi ro .
3) Tập trung vào KPI, tập trung vào sự kiện và tập trung vào tác động đến khách hàng
Câu hỏi đặt ra cho chuẩn mực của Mỹ rất đơn giản.
- Đã xảy ra sự cố nào về chất lượng thực sự chưa?
- Có bao nhiêu cái?
- Điều này đã ảnh hưởng như thế nào đến lượng khách hàng của bạn?
- Việc phòng ngừa tái phát có được quản lý bằng số liệu không?
phân công | Tiêu chuẩn cơ bản của Hoa Kỳ (Thực tiễn đầu tư) | Một tình trạng phổ biến trong ngành công nghiệp Hàn Quốc | Khoảng cách công khai |
| Quản lý chất lượng và lỗi | Các lỗi thiết bị, thu hồi sản phẩm và tác động đến hoạt động sản xuất của khách hàng, quản lý tập trung vào KPI để ngăn ngừa sự tái diễn ( SASB ) | Tập trung vào chính sách chất lượng và chứng nhận ISO. | Việc công bố thông tin liên kết **các sự cố, tần suất, tác động đến khách hàng và chi phí (gián đoạn đường dây/bồi thường)** với các KPI còn yếu. |
| Tác động đến quy trình khách hàng | Đánh giá của nhà đầu tư về tác động của sự cố thiết bị đối với sản lượng khách hàng và sự ổn định của đường dây ( SEC ) | Hạn chế tối đa việc đề cập đến tác động đối với khách hàng. | Thiếu giải thích về việc các lỗi thiết bị có thể dẫn đến gián đoạn sản xuất của khách hàng như thế nào. |
| Sự phụ thuộc của khách hàng | Công bố thông tin về thị phần và mức độ tập trung doanh số của các khách hàng hàng đầu, cũng như các kịch bản rủi ro đối với từng khách hàng riêng lẻ ( SEC ) | Mô tả về "Thu hút khách hàng toàn cầu" | Việc tập trung vào khách hàng không đồng nghĩa với việc doanh số và dòng tiền biến động . |
| Sự ổn định của chuỗi cung ứng | Liệu các thành phần cốt lõi có được thống nhất, thay thế được và gây ra những kịch bản gián đoạn hay không ( Nhà Trắng ) | Tập trung vào việc giới thiệu đối tác | Sự gián đoạn chuỗi cung ứng không dẫn đến rủi ro về giao hàng, bán hàng hoặc hợp đồng . |
| Kiểm soát và quy định xuất khẩu | Phân tích tác động của những thay đổi trong EAR và các biện pháp kiểm soát xuất khẩu công khai đối với các đơn đặt hàng và doanh số bán hàng ( BIS ) | Tuyên bố về các nguyên tắc tuân thủ | Thiếu giải thích về tác động của những thay đổi quy định đối với quy mô và danh mục sản phẩm của doanh nghiệp. |
| Nguồn nhân lực (kỹ sư) | Tỷ lệ giữ chân kỹ sư chủ chốt, Chỉ số KPI rủi ro thiếu hụt kỹ năng ( SASB ) | Tuyên ngôn về tầm quan trọng của nhân tài | Thiếu dữ liệu định lượng về tác động của việc thay đổi nhân sự đối với chất lượng, tiến độ giao hàng và khả năng cạnh tranh về công nghệ. |
| Môi trường (dựa trên quy trình) | Rủi ro trong quy trình hóa chất và năng lượng cao, các chỉ số KPI về thử nghiệm thiết bị và sản xuất ( ISSB ) | Tập trung vào Phạm vi 1–2 | Những rủi ro đặc thù về năng lượng và hóa chất của quy trình này nằm ở lượng khí thải carbon. |
| Bảo vệ dữ liệu và sở hữu trí tuệ | Các chỉ số KPI về thiết kế/bảo vệ dữ liệu khách hàng, xử lý sự cố vi phạm/đào tạo/kiểm toán ( SEC ) | Tổng quan về chính sách bảo mật | Thiếu các chỉ số KPI dựa trên sự cố, chẳng hạn như vi phạm, diễn tập giả định và kết quả kiểm toán. |
| Khung xe tai nạn/thu hồi | Quản lý các sự cố an toàn thiết bị tự động theo loại sự cố, tần suất, chi phí và biện pháp phòng ngừa tái diễn ( NHTSA ) | Nguyên tắc “không tai nạn và an toàn là trên hết” | Các sự cố và đợt thu hồi sản phẩm vẫn chỉ giới hạn ở việc mô tả các nguyên tắc , với mối liên hệ yếu với chi phí và các chỉ số KPI về phòng ngừa tái diễn. |
1) Quan niệm sai lầm rằng “ESG trong ngành công nghiệp thiết bị = môi trường”
Tại Hàn Quốc, vẫn còn xu hướng phân chia ESG thành các ngành có trọng số môi trường (E) cao và các ngành không có trọng số này.
Nhưng tại Mỹ, ESG trong thiết bị bán dẫn bao gồm quản lý chất lượng, quy trình và rủi ro khách hàng .
2) Thiếu văn hóa công khai thông tin tập trung vào sự cố
Thông báo công khai của Hàn Quốc
- nguyên tắc
- chính sách
- Mặc dù tập trung vào hệ thống,
các nhà đầu tư Mỹ
- Sự kiện thực tế
- Tính thường xuyên
- chi phí
- Chúng tôi yêu cầu kết quả để ngăn ngừa sự tái diễn.
3) Những hạn chế của phản hồi đối với giai đoạn chuyển tiếp ISSB
Trong giai đoạn chuyển tiếp sang tiêu chuẩn KSSB (tương thích với ISSB), các công ty thường chờ "sau khi có quy định", nhưng các tổ chức nước ngoài lại coi đây là rủi ro về khoảng trống thông tin .
1) Cấy ghép xương (※ Dựa trên hoạt động kinh doanh liên quan đến thiết bị kiểm tra và độ chính xác)
- Có kinh nghiệm sâu rộng trong lĩnh vực chất lượng và quy định.
- Tuy nhiên, việc công bố các lỗi thiết bị và KPI sự cố còn hạn chế
→ Tiêu chuẩn cơ bản của Hoa Kỳ yêu cầu lãnh đạo chất lượng dựa trên sự cố.
2) Mediana
- Có kinh nghiệm trong lĩnh vực chất lượng và quy định về thiết bị y tế.
- Tuy nhiên, không có lời giải thích nào về tác động của các tiêu chuẩn thiết bị bán dẫn đến quy trình của khách hàng.
(※ Các nhà sản xuất thiết bị kiểm tra và đo lường chuyên nghiệp có thể bổ sung thêm dữ liệu nếu cần)
Trong ngành này, tiêu chuẩn Mỹ có nghĩa là sáu phần cố định .
1. Sổ ghi chép sự cố chất lượng
- Các chỉ số KPI về lỗi, thu hồi sản phẩm, tác động đến khách hàng và ngăn ngừa tái diễn.
2. Bảng rủi ro phụ thuộc khách hàng
- Các kịch bản về trọng lượng và biến động hàng đầu của khách hàng
3. Bảng đánh giá khả năng phục hồi chuỗi cung ứng
- Sự thống nhất và khả năng thay thế của các thành phần cốt lõi
4. Ghi chú về Kiểm soát Xuất khẩu và Tuân thủ
- Phân tích tác động của những thay đổi trong kiểm soát xuất khẩu
5. Bộ chỉ số KPI về nguồn nhân lực
- Giữ chân và đào tạo kỹ sư cốt lõi
6. Bảng tóm tắt 1 trang về sự phù hợp SASB/ISSB
- Tóm tắt các yếu tố ESG quan trọng dành cho nhà đầu tư
Các câu hỏi quan trọng mà các tổ chức nước ngoài đặt ra khi nghiên cứu ngành công nghiệp này là:
- Các lỗi trong thiết bị của công ty này ảnh hưởng đến các nhà máy của khách hàng như thế nào?
- Tác động tài chính lớn đến mức nào?
- Có bằng chứng nào cho thấy tai nạn tương tự sẽ không xảy ra lần nữa không?
- Liệu những thay đổi về chuỗi cung ứng và quy định có thể gây gián đoạn doanh số bán hàng?
Nếu bạn không thể trả lời câu hỏi này bằng số liệu và ví dụ, báo cáo của bạn sẽ được phân loại là tài liệu quảng cáo chứ không phải báo cáo ESG .
Tài liệu này là tài liệu tham khảo trình bày thông tin ESG cấp ngành dựa trên các thông tin công khai của doanh nghiệp, dữ liệu từ trang web và các tiêu chuẩn công bố thông tin đáng tin cậy (ví dụ: ISSB/CSRD).
Tài liệu này không nhằm mục đích đưa ra quyết định đầu tư, khuyến nghị mua/bán hoặc định giá các công ty cụ thể. Quyết định cuối cùng và trách nhiệm đối với bất kỳ việc sử dụng tài liệu này thuộc về người sử dụng.
- (A) Bảng đánh giá ngành gồm 2 trang dành cho nhà đầu tư nước ngoài
- (B) Bộ tài liệu viết dành cho chuyên gia của các công ty niêm yết (bao gồm KPI và công thức)
- (C) Bộ tài liệu chứng cứ (ISSB, SASB, SEC, Liên kết chứng cứ kiểm soát xuất khẩu)
